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新しいグローバルデリバティブ商品、オプション、スワップおよびその他の漸進的な導入で、中国の先物市場の取引量のリーダーは、OTCデリバティブ・サービス・プロバイダが浮上しています。より多くの企業先物市場に参加し、彼らは主に彼らのリスクプロファイルは、どのように作成し、リアライズ値、統制リスクのデリバティブ商品を利用し、保護する方法を明確に理解し、課題のシリーズに直面します。
企業は、次のコンポーネントが含まれ、現在のオペレーティングシステムの総合的な組み合わせが必要になります。
a）はエンタープライズリスクマネジメントの実践と関連する財務会計基準
B）リスク・エクスポージャーの管理とリスク評価手法
C）戦略の使用の動作と最適化の現在の方法の組み合わせを
d）のリスク管理ソフトウェアシステム
e）のデータ情報サービスおよび専門的なコンサルティングサービス
ここでは、リスクマネジメントについて話していることを強調することは経営の値とほぼ同等ですが、リスク管理は、負側のビジネス市場の不確実性に焦点を当てています。
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COSOエンタープライズ・リスク管理フレームワーク
COSOは、支援組織委員会（支援組織委員会）は、米国公認会計士協会（AICPA）、米国会計協会（AAA）、国際財務管理者協会（FEI）、公認内部監査人（IIA）と管理会計士協会によって委員会に呼ばれています協会（IMA）および他の組織は、1985年に5の設立を開始しました。2004年にCOSOは、「エンタープライズ・リスク・マネジメント - 統合的枠組み」を発行し、COSOは2017アップデートリリース「エンタープライズ・リスク・マネジメント - 。戦略的な業務統合を」
リスクのためCOSOフレームワークは、「企業戦略の実装とビジネス達成目標や一連のイベントの可能性に影響を与えるイベント」として定義されていました。企業のリスク管理もその戦略目標を持つ組織とパフォーマンス」という表現を与えます統合を決定し、作成するためにリスクを管理するため、維持または文化的価値、能力と実践的な操作の実装。」
基本的なライン与えられたCOSOのエンタープライズ・リスク・マネジメントは、次のとおりです。
A）ミッション、ビジョン、コアバリュー
b）の戦略を開発
c）のビジネス目標を設定します
d）の実装と運用
e）の実現価値を高めます
次のように5個の枠体20と5つの構成要素の原理の一部は、以下を含みます：
ガバナンスと文化
1）リスクマネジメント層の実装を監督
2）実用的な運営体制の確立を
培養指向の3）定義
4）献身のコア値の性能を
5）、誘致の開発とのみ有用保持
戦略と運用の目標セット
6）分析事業の背景
リスク選好の7）の定義
代替戦略の8）評価
9）を設定し、ビジネスの目標
実行
10）リスクを特定
11）は、リスクの重症度を推定しました
12）リスクの優先順位付け
リスク対応の13）の実装
14）ポートフォリオのリスク管理手法の開発
チェックと訂正
実質的な変化の15）評価
16）リスクとパフォーマンスをチェック
17）改善しようとしている企業のリスク管理のための
情報システム18）の使用
情報、通信および報告
19）リスク情報を渡します
20）リスク、文化とパフォーマンスを報告
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COSOフレームワークの主な特徴
統合に焦点を当てます
業績の改善を支援し、導くための意思決定能力を向上させるために、企業のリスク管理と事業統合、情報へのアクセス改善。これは、早くまたは予想されるリスクより明確に組織を支援し、リスクを管理するためのより多くのオプション、特定して取る既存の機会や新興機会の利点を、より迅速かつ一貫性の動作条件の変化に対応し、開発信頼と情報共有を強化し、相互運用性を向上させるために、監視、およびタイムリーな方法を報告し、より包括的かつ一貫性のあるリスクのポートフォリオ。
の値を強調
値の増加焦点 - 作成、維持し、価値を実現するためにどのようなビジネスエンティティ。フレームワーク、特定のパフォーマンスを通して値：原則の中で優れた値の中で、企業のリスク管理を定義する値が展開される議論、相互に関連する値とリスク選好度は、自分自身に注意を払うには、リスクをコントロールすることができるようになります能力の許容レベル。
戦略にリンクされています
三つの異なる地域からの戦略を探る：企業戦略とビジネス目標とミッション、ビジョンとの可能性のコア値を確立し、企業のリスク管理戦略、企業リスク戦略の実施に影響を与え、相互に矛盾。
業績に連動
企業のリスク管理のサポートはパフォーマンスの議論の識別と評価のパフォーマンスに影響を与えるリスクがどのように探求の戦略と運用目標のずれに対応 - 積極的に、企業戦略を達成するために、リスクとパフォーマンスを兼ね備えする方法に焦点をリスクと運用サポートを管理することにより、リスク管理の文脈でだけではなく、単一のリスクを考慮して、より包括的なビジョンのリスクを与えられ、リスクの高いサポートするために、リスク、パフォーマンス、リスク選好度、リスク能力を組み合わせ、リスク・プロファイルの記述の新しい方法を導入付録に、感覚を作ることはリスクプロファイルを記述する方法の完全なプレゼンテーションを提供します。
リスクの文化の重要性を認識
強力なリスクカルチャーに焦点を当て、企業のリスク管理におけるその重要性を表現し、リスク・文化的な影響、企業のリスク管理のすべての側面は、シーンに大きな事業体にリスク文化を説明し、完全なリスク・プロファイルにリスク文化を説明し、リスクを探求します文化は、意思決定に影響を与える可能性があり、そして個々のリスク行動とエンティティの行動と文化の調和を探求します。
意思決定に焦点を当てます
どのように企業のリスク管理の意思決定ドライブリスク意識、リスク意識ショーのパフォーマンスを最適化する方法を探検し、意思決定にはリスク状況のリスク意識をどのように影響するかに影響を与える決定を調整します。
内部統制との接触を確立します
フレームワークドキュメントは、「内部統制 - 統合的枠組み」に代わるものではありません、2つのフレームワークは異なり、お互いを補完します。二つのフレーム構造が同じ内容で使用されるコンポーネントおよび原理が、繰り返される内部制御なしリスク管理体制及びリスク管理され、再生の内部制御部の含有量は、さらに、リスク管理の枠組みとなっています。
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リスク管理とその実装方法
コモディティ企業のアプリケーションで、
リスクの特定、リスクの大きさの推定、リスクの優先順位付け、リスク対応の実装、開発リスクのポートフォリオ管理のアプローチなど、リスク管理の実装プロセス、。以下は、私たちどのリンク三つの主要なプロセスを議論します。
リスクを特定
企業が直面している商品価格の変動リスクは、リスクのキャリアは、ここだけでなく、在庫が（会計レコードが記録されている）、また、「商品」を含む含む「スポット事業の対象」と呼ばれるスポット事業の対象である（記録レコードを占めていません販売契約の価格設定、だけでなく、調達契約の価格設定として、さえ調達契約を締結し、または売上高は計画を要求していない）、それは、ベクトルベースのビジネス上の意思決定、リスク管理のリスクの範囲内に含まれることができます。
いわゆる「リスク識別」のCOSOフレームワークは、会計基準の特定されたセットに対応するには、「ヘッジ対象」を認定しました。
ガイドラインにヘッジ会計では、予選の規定は、ヘッジ対象。ヘッジ項目は、公正価値またはキャッシュ・フローの変化、及びヘッジ対象として指定され、アイテムを確実に測定することができる企業リスクを指します。以下の項目は、ポートフォリオヘッジ対象の単一の企業、または一部であってもよいです。
（A）は、資産または負債を認識しました。
（II）未認識の確定コミットメント。確固たるコミットメントは、合意された代金引換リソースの特定の数、法的拘束力のある合意で、将来の特定の日や期間を指します。
（C）は、予測取引が発生する可能性があります。予測取引が、それはまだトランザクションが発生することが期待されてコミットしていません。
ヘッジ会計基準の観点から見られるように、範囲は、私たちの伝統的な理解の範囲内のキャリアの危険性よりもはるかに大きいです。
効果的に商品価格リスクを特定し、ヘッジのための諸条件が相互会計、専門機関は、ビジネス層別化（すなわち予定取引、確定契約、バランス3層化）を含め、リスク・エクスポージャーのデータ構造を定義します商品の様々な量（製品）の主題、開始日、終了日、および他のデータ項目。露出のデータ構造の定義は、困難な問題の多くは、ヘッジ会計の管理と価格リスク管理を解決するために。
リスクアセスメントの重症度
市場変動リスク、価格を含め、為替レート、金利、手数料、交通機関のリスク、リスクモデルで国際的に認められたリスク評価手法と呼ばれる値（VARと略記Risk--での値）の場合。
VaRは、所与の信頼水準での損失と生じ得るリスク・エクスポージャーを計算するための保持期間の最大値です。これは、市場にある段階を参照している、またはシミュレーションで想定される市場価格を計算します。VaRの最大の利点は、それが単一のトランザクションまたはビジネスの組み合わせとその全体的なビジネスのリスクを説明する損失の具体的な量を使用することです。
いくつかの国内の商品は、定量的リスク管理システムの中核定量的な指標として「リスクの値を」実施しています。
リスク対応を実装
リスク対応方法はクマ、回避、追いかける、弱体化のシェアが含まれます。
商品価格リスクの企業のために、リスク・シェアリングは、OTCデリバティブをヘッジするために、会場誘導体の使用を含め、「ヘッジ」、だけでなく、他の手段との貿易への権利を含むの方法です。先物、オプション、スワップなどのツールのデリバティブの種類、。
リスクを取る、それは通常の操作を維持することで、リスクの低いレベルは処理されません。
リスク回避、ビジネスの規模を縮小し、一般的手段、契約の解除は、市場の一部または全部を撤回します。
リスクを追う、一般的には、事業規模、でも投機、裁定業務を拡大することです。
リスクを低減し、リスク・エクスポージャーは、調達側とリスク・エクスポージャーおよび他の加工方法の販売側のバランスを取る、（例えばバック価格へ戻るように）閉鎖によるものです。
要約すると、リスク、リスク管理、および基本的なラインとリスク管理の枠組みを与え、プロセス、構成要素の基本的な理解のためのビジネス上の問題を解決するために、COSO企業のリスク管理の枠組み、ヘッジ会計基準は、デリバティブのコモディティビジネス利用されています事業および会計ヘッジ主なルール、およびデータの定義とリスク評価モデルのリスク・エクスポージャーは、リスク管理は、より実用的な操作性を持っている企業を有効にすることです。