银行业正以越来越快的速度遭受破坏，在过去几年间，传统金融机构和非传统金融科技公司开始认识到，合作可能是长期增长的最佳途径。与此同时，大型科技公司正在提供金融服务，创造出Techfin解决方案。合作的基本原理是将银行和金融科技公司的优势结合在一起，建立一个比任何一个独立部门更强大的实体。对于大多数金融科技企业来说，其主要优势是创新思维、敏捷性(调整速度)、以消费者为中心的视角以及为数字化而构建的基础设施。这些都是大多数传统金融机构所不具备的优势。另外，大多数银行机构都具有规模、强大的品牌认知度和已确立的信任，还拥有足够的资本，监管合规知识和已建立的分销网络。
凯捷（CapGemini）和领英（LinkedIn）与Efma合作撰写的《2018年世界金融科技报告》（World Fintech Report 2018）提出，“大多数成功的金融科技公司都专注于摩擦程度高、或传统金融机构服务不足的狭窄职能部门，但它们自己却难以实现盈利。传统的金融机构拥有庞大的客户基础和雄厚的资金，但传统的体系阻碍了它们的发展。”挑战将是建立一个合作可以蓬勃发展环境的能力，而不是扼杀任何一个合作伙伴受益的属性。
金融科技与科技金融
金融科技Fintech和科技金融Techfin的区别在于基础组织的起源。金融科技通常指的是这样一种组织，金融服务是通过更好的使用数字技术来降低成本、增加收入和消除摩擦的经验来提供的。金融科技产品的一个基本例子是大多数传统银行提供的移动银行服务。更常见的是，金融科技指的是非传统的金融产品，比如美国的贝宝（PayPal）、Zelle和Venmo，以及英国的数字银行Starling Bank、Monzo和Revolut
另外，科技金融通常会提到一家技术公司，这家公司发现了一种更好的方式，将金融产品作为更广泛服务的一部分。科技金融公司的例子包括美国的谷歌、亚马逊、Facebook和苹果（GAFA），以及中国的百度、阿里巴巴和腾讯（BAT）。几年前，科技领域的梦想家、阿里巴巴集团（Alibaba Group）联合创始人兼执行董事长马云（Jack Ma）描述了金融科技和科技金融的区别。“未来的金融业有两大机遇。一个是网上银行，所有的金融机构都在网上；另一个是互联网金融，完全由局外人主导。——马云”在这两种情况下，这些组织在金融领域的成功都将基于机构收集和分析大量数据集的能力，以及从这些见解中学习以提高实时的个性化和数字参与，以及根据消费者需求扩展产品。
一个新的竞争格局
即使有最好的合作，传统金融机构在未来银行业生态系统中的竞争力也将受到技术金融巨头的挑战。建立在数字平台上的这些大型技术组织是高效的，并且已经找到了降低运营成本和盈利商业模式的方法。贝恩表示，“许多科技巨头都具备成功的要素：强大的数字能力、庞大的客户基础、精通改善客户体验的组织，以及将企业品牌拓展到银行业的充足空间。”更令人担忧的可能是，其中一些公司正在产生一种以前仅为传统银行和信用合作社保留的信任水平。因此，越来越多的消费者愿意使用这些非传统公司提供的金融产品——尤其是那些经验优于传统公司提供的金融产品。将收入从其他业务（如零售）转移到增加银行业务的潜力，可能完全改变竞争平衡。
随着越来越多的消费者熟悉新的数字产品，预计金融科技公司和大型科技公司对产品和服务的需求只会增加。对于那些在数字设备环境中长大的年轻消费者来说尤其如此。“科技公司从技术开始，想知道如何将其用于商业和贸易。另一种选择是，金融科技公司从现有的贸易结构入手，考虑如何利用技术使它们更便宜、更快。我把它比作金融科技公司在制造速度更快的马，而科技金融公司在制造飞机。——克里斯·斯金纳”当银行政策和流程迫使人们在日常银行业务中使用非数字渠道时，人们会越来越恼火。传统的银行机构不能仅仅依靠提供支票账户和贷款。竞争对手已经在蚕食银行价值链的重要部分，这可能会限制银行成为公用事业企业。
银行业的未来将取决于它能否利用客户洞察力、先进分析和数字技术的力量，提供帮助当今精通技术的客户管理财务和更好地管理日常生活的服务。由于金融和技术组织对银行业有更广泛的认识，提供银行和非银行服务，最终的赢家将是消费者，而不管他们选择了哪家供应商。