1. Filosofia e estilo de investimento do Fundo
filosofia de investimento
Compreensão dos objetivos e métodos de investimento
estilo de investimento
Um método específico ou objetivo de investimento adotado por um gestor de fundos no processo de gestão de carteira de ativos
2. Gestão de investimentos de fundos
Processo de gestão de investimentos de fundos
1. O departamento de pesquisa fornece relatórios de pesquisa
2. O comité determina o plano global de investimento do fundo
3. Os gestores de fundos formulam planos específicos para carteiras de investimento
4. O departamento de negociação executa transações com base nas instruções de investimento do gestor do fundo.
Gestão de risco de investimento de fundos
riscos externos
Incluindo riscos sistêmicos, como risco de mercado e risco de política , e riscos não sistêmicos, como risco de crédito e risco operacional
risco interno
Riscos dos gestores de fundos
Incluindo riscos de conformidade dos gestores de fundos , riscos operacionais e riscos de ética profissional, etc.
Os riscos internos são principalmente riscos não sistemáticos
3. Avaliação do desempenho do fundo
Indicadores de avaliação de desempenho do fundo
Índice Treynor
onde β representa o risco sistemático suportado pela carteira de investimentos do fundo
Representa o retorno do risco obtido pelo fundo por unidade de coeficiente de risco do índice.Quanto maior for o índice Treynor, melhor será o desempenho do fundo.
Desvantagens : O Índice Treynor não pode avaliar a capacidade de um gestor de fundos de diversificar e reduzir riscos não sistemáticos.
Índice de Sharpe
Índice de Jensen
